آموزش استراتژی هج فاند

گزارشي از وضعيت بزرگترين هج فاند هاي جهان

JP Morgan Asset Management كماكان با دارايي بالغ بر 1/48 ميليارد دلار و ثبت رشدي 6/7 درصدي در سال جاري به عنوان بزرگترين هج فاند جهان شناخته مي شود . هر چند اين ميزان 4/14 درصد كمتر از 2/56 ميليارد دلار دارايي تحت مديريت اين صندوق در سال گذشته ميلادي مي باشد.

گروه بين المللي بورس نيوز ؛ وضعيت نامناسب اقتصاد ايالات متحده باعث گرديده تا براي اولين بار در حافظه سالهاي اخير بازار هاي مالي اين كشور ، رشد هج فاندها متوقف شود .

بر اساس گزارش مجله Absolute Return ، برخي از بزرگترين هج فاندهاي بزرگ شاهد سقوط ارزش سبد دارايي هاي خود در شش ماهه ابتدايي سال بوده اند .

از ژانويه سال جاري تاكنون 35 درصد از 268 هج فاند با دارايي بيش از يك ميليارد دلار با افت ارزش دارايي ها مواجه شده اند .

ميزان رشد كل اين صندوق ها در اين مدت 3/4 درصد بوده كه كمترين ميزان در شش سال اخير به حساب مي آيد .در اين ميان تنها برخي از مؤسسات توانسته اند با انتخاب هاي هوشمندانه گزينه هاي سرمايه گذاري رشد قابل قبولي را تجربه نمايند .

JP Morgan Asset Management كماكان با دارايي بالغ بر 1/48 ميليارد دلار و ثبت رشدي 6/7 درصدي در سال جاري به عنوان بزرگترين هج فاند جهان شناخته مي شود . هر چند اين ميزان 4/14 درصد كمتر از 2/56 ميليارد دلار دارايي تحت مديريت اين صندوق در سال گذشته ميلادي مي باشد.

Bridge Water Associated در ميان صندوق ها توانسته عملكرد درخشاني را به ثبت برساند و با 6/48 درصد رشد توانست ميزان دارايي هاي تحت مديريت خود را به 5/43 ميليارد دلار برساند و به عنوان دومين هج فاند بزرگ جهان شناخته شود .

در اين ميان ارزش دارايي هاي صندوقي همچون Renaissance با 6/14 درصد كاهش در نيمه ابتداي سال جاري به 29 ميليارد دلار رسيده است .

داراي هاي تحت مديريت Farallon نيز تا پايان ژوئن بالغ بر 33 ميليارد دلار شده است كه منعكس كننده 3/8 درصد كاهش مي باشد .

گروه مالي DE Shaw در اين مدت توانسته 1/15 درصد دارايي هاي تحت مديريت خود را افزايش داده و به 1/37 ميليارد دلار برساند و بدين طريق در ميان پنج هج فاند بزرگ جهان قرار گيرد .

ارزش دارايي هاي Paulson نيز با رشد قابل ملاحظه 1/20 درصد به 94/34 ميليارد دلار رسيده است . اين صندوق با اين رقم توانسته عنوان چهارمين هج فاند بزرگ را از آن خود كند.

Och Ziff نيز با رساندن دارايي هاي خود به 3/33 ميليارد دلار در مكان پنجم قرار گرفته است .

در اين ميان Goldman Sachs Asset Managementبا سقوطي 9/7 درصدي هم اكنون دارايي هايي به ميزان 9/26 ميليارد دلار را در اختيار دارد . اين كاهش دارايي ها باعث گشته تا اين صندوق رتبه دوم سال گذشته خود را به ديگران واگذار نمايد .

هج فاندها صندوق هايي هستند كه براي مديريت پرتفوي سرمايه گذاري خود از استراتژي هاي پيشرفته همچون استقراض به منظور سرمايه گذاري بيشتر و ابزار هاي مشتقه در بلند مدت و كوتاه مدت در بازار هاي داخلي و بين المللي استفاده نمايند تا به بازده هاي بالا دست يابند .

بهترین تریدرهای جهان | تریدرهای فارکس و بازار سهام

تجربه بهترین معلم است. افراد موفق از تجربیات افراد دیگر درس می گیرند.در دنیای ترید کردن و سرمایه گذاری، افراد متعددی وجود دارند که نشانی از خود ثبت کرده اند و این نشان برای همیشه با آنها باقی خواهد ماند. در این مقاله، چند نفر از بهترین تریدرهای جهان را که در بازار فارکس و سهام فعالیت داشته اند را نام می بریم که به عنوان معامله گر به افسانه و داستان های موفقیت بزرگی تبدیل شده اند.

البته این لیست تمام تریدرهای موفق جهان را شامل نمیشود و تنها برخی از آنها که به موفقیت های افسانه ای دست پیدا کردند در آن آمده است.

James Simons موسس یکی از موفق ترین هج فاندها ( (Hedge Fundدر جهان است. او شرکتRenaissance Technologies را در دهه 70 تأسیس کرد. امروزه، شرکت او بیش از 65 میلیارد دلار دارایی تحت مدیریت دارد.

سیمونز ریاضیدانی است که تعدادی نظریه ریاضی نیز به نام خود دارد. شرکت او ریاضیدانان، فیزیکدانان و دانشمندان کامپیوتر را استخدام می کند.

او پیشگام در زمینه سرمایه گذاری کمی یا Quantitative Investing بود که در آن از الگوریتم ها برای تخصیص سرمایه استفاده می شود.

هج فاند او آنقدر موفق است که وقتی بسیاری از صندوق های تامینی دیگر در یک سال بازدهی منفی دارند، بازدهی دو رقمی دریافت می کند. در سال 2008، بازده سالانه او بیش از 80 درصد بود.

به گزارش بلومبرگ، دارایی خالص سیمونز 25.2 میلیارد دلار تخمین زده می شود. او یکی از بهترین تریدرهای جهان است در سال 2022 در رده 50 ثروتمندترین افراد جهان قرار دارد.

جورج سوروس

George Soros را بعنوان مردی می شناسند که بانک انگلستان را ورشکسته کرد. او سال ها پیش صندوق کوانتوم Quantum Fund را تأسیس کرد و یکی از ثروتمندترین مردان جهان است.

او که بیشتر در بازار فارکس معامله انجام میدهد، پس از سال ها موفقیت، درآمد و بازدهی بالایی را برای سرمایه گذاران صندوق خود به ارمغان آورد. با این حال امروز، او در درجه اول سرمایه خود را سرمایه گذاری می کند و از پول سرمایه گذاران استفاده نمیکند.

بسیار از افراد دیگر با یادگیری از موفقیت های سوروس، به موفقیت های بسیار بزرگی رسیده اند. به عنوان مثال، استنلی دراکن میلر که سال ها برای سوروس کار می کرد، امروز یکی از موفق ترین و بهترین تریدرهای جهان است.

نظریه های جورج سوروس به طور گسترده ای در دنیای مالی مورد استفاده قرار میگیرد.

به گزارش بلومبرگ، دارایی خالص سوروس 8.5 میلیارد دلار تخمین زده می شود. او که از بهترین تریدرهای جهان بشمار میرود در سال 2022 در رده 229 ثروتمندترین افراد جهان قرار گرفته است.

بیل گروس

Bill Gross به عنوان پادشاه اوراق قرضه یا Bond شناخته می شود. او در دهه 80 شرکت Pacific Investment Management Corporation (PIMCO) را تأسیس کرد.

امروزه این شرکت یکی از بزرگترین شرکت های مدیریت دارایی در جهان با بیش از 1.5 تریلیون دلار دارایی تحت مدیریت است. در PIMCO، بیل گروس در معاملات اوراق قرضه ید طولایی دارد و همواره به ترید این اوراق میپردازد.

در سال 2015، او از PIMCO که خودش آن را تاسیس کرده بود اخراج شد و به یک شرکت نسبتا کوچکتر به نام Janus Capital رفت که در آنجا بیش از 10 میلیارد دلار معامله می کند.

هر ماه، Bill Gross چشم انداز اقتصادی و افکار خود را در مورد بازار با دیگران به اشتراک می گذارد و درباره آنها می نویسد. دیدگاه او به طور گسترده در دنیای مالی خوانده می شود. او قطعا یکی از بهترین تریدرهای جهان است.

کن گریفین

Ken Griffin بنیانگذار شرکت سرمایه گذاری سیتادل Citadel investments است که بیش از 30 میلیارد دلار دارایی تحت مدیریت خود دارد.

او ترید کردن را از دوران دانشجویی با نصب یک دیش ماهواره در اتاق خوابش آغاز کرد. او قبل از اینکه از دانشگاه فارغ التحصیل شود میلیون ها دلار دارایی تحت مدیریت خود داشت. امروزه کن گریفین یکی از بزرگترین نام ها در دنیای ترید الگوریتمی است.

هر روز، شرکت او، Citadel investments ، معاملاتی به ارزش میلیاردها دلار انجام می دهد. او در طول سال ها توانسته به بازدهی دو رقمی سالانه بطور مستمر داشته باشد.

ری دالیو

Ray Dalio بزرگترین هج فاند یا صندوق تامین مالی جهان که بیش از 150 میلیارد دلار دارایی تحت مدیریت دارد را اداره می کند.

او یکی از برجسته ترین چهره های دنیای مالی در جهان است که نوشته ها و مصاحبه هایش واکنش زیادی را در وال استریت به همراه دارد.

ری دالیو به‌خاطر دیدگاه‌هایش در مورد چگونگی کارکرد اقتصاد شهرت دارد. ویدیوی او در مورد نحوه کار ماشین اقتصادی یکی از پر استنادها نظریه ها در امور مالی است.

امروزه، با اینکه بسیاری از هج فاندها با بازدهی کم مواجه شده‌اند، صندوق ری دالیو به رشد خود ادامه داده است. او بی شک یکی از بهترین تریدرهای جهان و از معتبرترین سرمایه گذاران بازارهای مالی است.

استیو کوهن

Steve Cohen بنیانگذار شرکت SAC Capital است که البته اکنون منحل شده است. زمانیکه او شرکت SAC را افتتاح کرد، به سرعت به یکی از موفق ترین شرکت های امور مالی در جهان تبدیل شد. او بعنوان دستمزد 3 درصد از کل دارایی ها و 50 درصد از کل سود را از مشتریان خود دریافت میکرد.

این در مقایسه با آنچه دیگر صندوق های هج فاند بعنوان هزینه دریافت میکنند بسیار بالاتر است. هزینه های او به دلیل بازده هنگفتی که برای مشتریانش ایجاد می کرد اینقدر بالا بود.

با این حال، چند سال پیش، او به دلیل تلاش برای دسترسی به اطلاعات محرمانه مورد بازجویی قرار گرفت و مجبور شد صندوق خود را تعطیل کند. امروز، او دفتر خانگی خود به نام Point72 ، را اداره می کند که به همان اندازه موفق است. او نیز در لیست بهترین تریدرهای جهان قرار دارد.

هج کردن یعنی چه؟ — راهنمای مقدماتی

زمانی که کلمه هجینگ (Hedging) را می‌شنوید، ممکن است به یاد پرچین‌سازی همسایه‌تان به دور باغچه‌هایش بیفتید. اما در سرمایه‌گذاری، هج کردن یک مهارت کاربردی است که هر سرمایه‌گذاری باید از آن آگاه باشد. در بازار سهام، هج کردن راهی برای محافظت از دارایی‌ها است.

هجینگ معمولا بیش از آنچه توضیح داده شود تنها نام برده می‌شود. با این حال، این کلمه چندان هم ناشناخته و عجیب نیست. حتی اگر سرمایه‌گذار تازه‌کاری باشید، یادگیری هجینگ می‌تواند به شما کمک کند.

هج کردن جیست؟

بهترین راه برای درک هج کردن، این است که آن را به عنوان یک بیمه تلقی کنید. زمانی که سرمایه‌گذاران تصمیم بر هج کردن می‌گیرند، در واقع خود را در مقابل اثرات منفی به روی سرمایه‌شان بیمه می‌کنند. این کار جلوی کل ضرر را نمی‌گیرد. با این حال، اگر اتفاقی بیفتد و سرمایه شما را تحت تاثیر منفی قرار دهد، اگر به درستی هج کرده باشید، تاثیر این ضرر کاهش می‌یابد.

در عمل، هج کردن همه جا کاربرد دارد. به عنوان مثال، اگر شما بیمه خانه‌داری خریداری کنید، شما خود را در برابر آتش‌سوزی، دزدی و دیگر فجایع غیر قابل پیشبینی بیمه کرده‌اید.

سرمایه‌گذاران برای کاهش ریسک از تکنیک هج کردن استفاده می‌کنند. با این حال، هج کردن در بازارهای مالی، به سادگی خرید بیمه از یک شرکت بیمه نیست. هج کردن در مقابل ریسک سرمایه‌گذاری، یعنی استفاده از ابزارها و استراتژی‌های مالی برای از بین بردن اثر وقایع نامطلوب. به عبارتی دیگر، یک سرمایه‌گذاری را با استفاده از سرمایه‌گذاری دیگری هج می‌کنند.

برای هج کردن، باید از دارایی‌هایی استفاده کرد، که تاثیری بر عکس سرمایه‌گذاری اصلی دارند. البته، این نوع بیمه کردن نیز برای شما هزینه‌هایی خواهد داشت که در شکل‌های گوناگون از شما دریافت می‌شود.

برای مثال، اگر شما خریدار سهام یک شرکت باشید، میتوانید از یک قرارداد اختیار put برای محافظت از سرمایه‌گذاری خود استفاده کنید. با این حال، برای خرید یک قرارداد اختیار باید هزینه‌های آن را بپردازید.
بدین ترتیب با کاهش ریسک، مقداری از سود بالقوه خود را نیز باید فدا کنید. بنابراین، هج کردن در اصل روشی برای کاهش ضرر است، نه افزایش سود. اگر سرمایه‌ای که با هج کردن آن را محافظت کردید سود کند، مقدار این سود نیز کاهش می‌یابد. با این حال، اگر سرمایه‌گذاری شما شکست بخورد با هج کردن می‌توانید مقدار ضرر را کاهش دهید.

درک هج کردن

تکنیک‌های هج کردن، معمولا شامل استفاده از ابزارهای مالی تحت عنوان مشتقات می‌شود. دو مورد از مشتقات رایج، قراردادهای اختیار (options) و آتی (futures) هستند. با استفاده از مشتقات می‌توانید استراتژی‌هایی توسعه دهید که طی آن، ضرر در یک سرمایه‌گذاری، توسط کسب سود در یکی از مشتقات کاهش یابد.

فرض کنید صاحب سهام یک شرکت تولید نوشیدنی هستید. با این که در بلند‌مدت به این سهم امیدوار هستید، اما در رابطه با ضررهای کوتاه‌مدت نگرانی‌هایی نیز دارید. برای محافظت خود در برابر سقوط سهام این شرکت، می‌توانید با خریداری یک قرارداد اختیار (put option) این امکان را برای خود فراهم کنید تا در آینده این سهام را در یک قیمت مشخص بفروشید (به این قیمت مشخص strike price نیز گفته می‌شود). از این استراتژی با نام مزدوج (married put) یاد می‌شود. اگر قیمت سهام شما به زیر قیمت مشخص شده سقوط کند، آنگاه مقداری از ضرر شما با سودی که از قرارداد اختیار به دست می‌آورید خنثی می‌شود.

یکی دیگر از مثال‌های رایج هج کردن، در رابطه با شرکتی است که به یک کالای خاص وابسته است. فرض کنید شرکت تولید نوشیدنی نگران نوسانات قیمت مواد اولیه خود برای تولید نوشیدنی باشد. اگر قیمت این مواد اولیه به شدت بالا رود، طبیعتا شرکت تولید‌کننده به دردسر می‌افتد. برای محافظت در برابر نوسانات قیمت مواد اولیه، شرکت تولید‌کننده می‌تواند وارد یک قرارداد آتی شود. قرارداد آتی این امکان را به شرکت تولید‌کننده می‌دهد تا مواد اولیه مورد نیاز خود را در تاریخی مشخص با قیمتی مقرر خریداری کند. حال شرکت تولید‌کننده نوشیدنی می‌تواند بودجه خود را بدون نگرانی بابت نوسانات قیمت مواد اولیه مورد نیاز، تنظیم کند. اگر قیمت مواد اولیه به شدت بالاتر از قیمت مقرر شده در قرارداد آتی رود، این قرارداد به نفع شرکت آموزش استراتژی هج فاند تمام می‌شود، زیرا می‌تواند با قیمتی بسیار کمتر آن مواد را تهیه کند. اما اگر قیمت مواد اولیه پایین‌تر از قیمت تعیین شده برود، شرکت موظف است با قیمت تعیین شده در قرارداد، مواد اولیه را تهیه کند. بنابراین، این قرارداد به ضررشان تمام می‌شود. به دلیل تنوع قراردادهای اختیار و آتی، سرمایه‌گذاران برای هج کردن دست بازی دارند و می‌توانند در هر بازاری اعم از سهام، کالا، نرخ بهره و ارز، این کار را انجام دهند.

معایب هج کردن

هر استراتژی هج، هزینه‌ای را نیز به همراه می‌آورد. بنابراین، قبل از دست زدن به چنین کاری، حتما از خود بپرسید که آیا سود بالقوه این سرمایه‌گذاری جوابگوی هزینه‌های هج کردن هست یا خیر. به خاطر داشته باشید، هدف هج کردن به دست آوردن سود بیشتر نیست، این کار تنها می‌تواند شما را از ضرر محافظت کند. هزینه‌های هج کردن می‌تواند به صورت هزینه یک قرارداد اختیار، یا ضرر در یک قرارداد آتی باشد، در هر صورت این هزینه‌ها اجتناب ناپذیر هستند.

در حالی که هج کردن با بیمه کردن مقایسه می‌شود، بیمه دقیق‌تر از هج عمل می‌کند. در صورت استفاده از بیمه، شما در برابر کل ضرر تحت پوشش هستید. در مقابل، هجینگ یک سرمایه‌گذاری، خیلی پیامد‌های مشخصی ندارد و می‌تواند به هر سرانجامی منتهی شود. اگرچه مدیران همواره در تلاش هستند تا به بهترین نحو عمل هج کردن را انجام دهند، عملا دستیابی به چنین چیزی بسیار مشکل است.

هج کردن برای شما چه معنی دارد

بسیاری از سرمایه‌گذاران سمت قرارداد‌ مشتقات نمی‌روند. در واقع، بسیاری از سرمایه‌گذاران بلندمدت، نوسانات کوتاه‌مدت را نادیده می‌گیرند. در مورد این نوع سرمایه‌گذاران، استفاده از تکنیک هج، بی‌معنی است، زیرا آن‌ها اجازه می‌دهند سرمایه‌گذاری‌شان با بازار رشد کند. بنابراین آیا لزومی دارد این تکنیک را فرا گیرند؟

حتی اگر هیچگاه از تکنیک هجینگ استفاده نکنید، بهتر است بدانید کارایی آن به چه شکل است. بسیاری از شرکت‌های بزرگ و صندوق‌های سرمایه‌گذاری به شکلی از تکنیک هج کردن استفاده می‌کنند. به عنوان مثال، شرکت‌های نفتی ممکن است در مقابل قیمت نفت هج کنند. یک صندوق سرمایه‌گذاری مشترک بین‌المللی ممکن است در مقابل نرخ تبادل ارزها به هج کردن بپردازد.

مثالی از هجینگ به صورت پیشرو

یکی دیگر از مثال‌های کلاسیک هج کردن شامل یک کشاورز گندم و بازار آتی گندم می‌شود. کشاورز در فصل بهار دانه‌ها را می‌کارد و در فصل پاییز آن را می‌فروشد. در مدت زمان بین کاشت و فروش، کشاورز گندم در معرض ریسک این وجود دارد که ارزش گندم تا فصل پاییز کاهش یابد. مادامی که کشاورز تمایل دارد، بیشترین سود ممکن را از درو کسب کند، نمی‌خواهد تحت تاثیر نوسانات قیمتی گندم قرار گیرد. بنابراین زمانی که دانه‌های گندم را می‌کارد، می‌تواند طی یک قرارداد آتی در شش ماه آینده گندم را به قیمت ۴۰ دلار به ازای هر بسته بفروشد. این عمل با عنوان هج پیشرو شناخته می‌شود.

فرض کنید شش ماه گذشته و کشاورز قصد دارد گندمی که درو کرده را در بازار بفروشد. قیمت بازار به هر بسته ۳۲ دلار سقوط کرده، و کشاورز باید به همین قیمت گندم خود را در بازار به فروش برساند. در همین حین، او قرارداد آتی خود را با قیمت ۳۲ دلار باز خرید می‌کند و به ازای هر بسته ۸ دلار سود می‌کند. در واقع کشاورز در اینجا ضرر نمی‌کند، چون از فروش گندم ۳۲ دلار و از خرید قرارداد آتی ۸ دلار سود می‌کند و جمعا به ازای هر بسته گندم ۴۰ دلار عایدش می‌شود.

در حالتی دیگر تصور کنید قیمت به هر بسته ۴۴ دلار افزایش پیدا کرده باشد. در این صورت کشاورز گندم خود را به قیمت ۴۴ دلار در بازار می‌فروشد و در بازخرید قرارداد آتی به ازای هر بسته ۴ دلار ضرر می‌کند. باز هم برایند سود در این حالت برابر با هر بسته ۴۰ دلار می‌شود. در این مورد، کشاورز ضرر را محدود کرده اما سود خود را نیز به مقداری معین محدود کرده است.

کلام آخر

ریسک یک المان اجتناب ناپذیر در سرمایه‌گذاری است. صرف نظر از نوع سرمایه‌گذاری، بهتر است سرمایه‌گذار از سازوکار هج کردن مطلع باشد و بداند چگونه شرکت‌های مختلف سرمایه خود را در برابر ریسک محافظت می‌کنند.

ممکن است حتی قصد استفاده از مشتقات بازار را نداشته باشید، اما دانشی هرچند پایه در این زمینه، می‌تواند درک شما را از بازار بهبود بخشیده و در مسیر موفقیت به شما یاری رساند.

دلایل اصلی ضرر معامله گران در فارکس

از همراهی شما عزیزان با آکادمی icf مارکت فارسی صمیمانه متشکریم.

قصد داریم در این پست به بررسی عوامل اصلی ضرر معامله گران در فارکس بپردازیم.

مهمترین دلایل ضرر معامله گران در بازار forex از نگاه آکادمی icf مارکت فارسی

• بروکر فارکس
• پلن معاملاتی
• دیتای فارکس

بروکر فارکس

تفاوت بروکر های فارکس چیست ؟

بروکرهای فارکس را میتوانیم به 2 دسته تقسیم کنیم :

بروکرهای فارکس مارکت میکر :

شاید همیشه از خود سوال بپرسید که چه کسی در مقابل من، هنگامی که در بازار فارکس ترید می کنم قرار دارد ؟

در این بخش میتوانیم به شما چنین پاسخ دهیم، بروکر فارکس مارکت میکر !

این دسته از بروکر ها، میتوان گفت مستقیما در آن سوی ترید شما در حال نبرد باشما در آن سوی بازار فارکس قرار دارند و سود حاصله از معامله شما در فارکس ضرر آن ها محسوب میشود !

بله درست شنیدید ! پرافیت شما در بازار forex برای آنها ضرر محسوب میشود و ضرر شما در ترید forex، برای آنها به عنوان درآمد و سود تلقی خواهد شد.

در بروکر های مارکت میکریا بروکر با میز معاملات، اسپرد ثابت و افتتاح حساب ریل با کمترین سرمایه مورد نیاز برای ترید، یکی از شعارهای همیشگی آنهاست!

به نظر میتوانیم کمی امیدوار باشیم که، در forex market maker broker میتوانیم معامله کنیم و کسب سود مستمر داشته باشیم !

اما با توجه به اینکه بروکر رقیب اصلی شما در این جنگ جهانی در مارکت فارکس است لذا این امیدواری چندان رضایت بخش نخواهد بود.

2. بروکرهای فارکس NDD

بروکرهای فارکس NDD به 2 دسته زیر تقسیم میشوند :

بروکر STP : بروکر STP، معاملات و اوردرهای تریدر را مستقیما به liquidity provider مانند بانک ها و هج فاند و بروکرهای دیگه متصل میکند.

درآمد این بروکرها از راه تفاوت قیمت لحظه ای با همان اسپرد است .

بروکر ECN : بروکر ECN با افتتاح حساب ECN در کارگزاری ها متفاوت است! در این نوع از کارگزاری ها از ارتباط شبکه الکترونیکی استفاده میشود.

تفاوت آن با بروکر STP این است که شما مستقیما با معاملات و اوردرهای بازیگران اصلی بازار که باعث ایجاد جریان در بازار میشوند ارتباط خواهید داشت و سود بروکر کمیسیون معاملات شما خواهد بود.

امیدواریم در این بررسی کوتاه بروکرهای فارکس، توانسته باشیم کمی در انتخاب اینکه کدام بروکر برای شما ایرانیان عزیز بهتر است، گامی برداشته باشیم.

حال باید گفت ارتباط بررسی بروکر فارکس با سیستم معاملاتی فارکس،ولوم تریدینگ، چیست ؟

متاسفانه این امکان، یعنی افتتاح حساب در بروکر های NDD برای ایرانیان امکان پذیر نیست. اگر هم این امکان در آینده بوجود آید، برای معامله نیازمند افتتاح حساب با سرمایه اولیه بالای است.

همچنین حجم معاملات و اوردر در بروکر فارکس مستقیما به بازار فیوچرز انتقال نمی یابد و برای معامله در فارکس قابل اطمینان نیست.

یکی از دلایل اصلی ضرر معامله گران چه در بازار فارکس و چه در بازار کریپتو کارنسی مارکت میکر بودن بروکر و عدم اتصال مستقیم به بازار فیوچرز است.

در انواع مختلف بروکرهایی که در بالا بررسی کردیم، شما جفت ارز CFD آن سهام ها و نماد های معاملاتی در بازار فیوچرز را معامله می کنید.

اما استراتژی ولوم تریدینگ میتواند اینجا به کمک شما بیاید.

شما میتوانید توسط اندیکاتورهای نینجا تریدر 8 که در دروه ولوم تریدینگ به زبان فارسی در اختیار شما قرار خواهد گرفت، در فیوچرز تحلیل کنید و در متاتریدر بروکر خود خرید و فروش کنید.

پلن معاملاتی فارکس

یکی دیگر از عوامل ناکامی و ضرر تریدرها در بازار فارکس نداشتن پلن معاملاتی و مدیریت سرمایه است.

حتما شنیدید که تنها 1% در forex سود مستمر می کنند و ما بقی در دام می افتند و ترید برای آنها به کابوس تبدیل میشود.

جمعیت موفق 1 درصدی در forex market دارای پلن معاملاتی هستند که در بروکر های STP و ECN حساب دارند و یا مستقیما در بازار فیوچرز ترید میکنند.

در نبردی که در فارکس و مارکت مالی همیشه در جریان است، معامله گرانی که مدیریت ریسک و سرمایه انجام نمیدهند و پلان معاملاتی حساب شده ای ندارند، همیشه در دام بروکرهای مارکت میکر می افتند.

آنها همیشه کمیسیون بروکر و سود معامله گران 1 درصدی را تشکیل میدهند.

یکی از پایه های اساسی طراحی پلن معاملاتی فارکس، آموزش ترید حرفه ای است.

شما باید یاد بگیرید که چگونه مانند تریدر حرفه ای در فارکس مانند فیوچرز معامله کنید.

داشتن صبر در پلن معاملاتی تریدر حرفه ای از اهمیت بسزایی برخوردار است.

دیتای فارکس

دیتای فارکس که بصورت رایگان در متاتریدر، که بروکر در اختیار مشتریان خود قرار میدهد، دیتای لول 1 است.

دیتای لول 2 فیوچرز (Tick data) که توسط آکادمی icf مارکت فارسی برای اولین بار، بصورت رایگان در اختیار شما همراهان قرار میدهد.

شما با بررسی حجم معاملات و سفارشات در دیتای لول 2 فیوچرز، با استراتژی ولوم تریدینگ، در فارکس مارکت ترید می کنید.

اگر شما از تحلیل تکنیکال، پرایس اکشن و یا الگو های شمع های ژاپنی استفاده می کنید، پیشنهاد می کنیم تا با نصب نینجا تریدر 8 و بررسی کندل ها به اهمیت و دقیق بودن دیتا لول 2 در فیوچرز پی خواهید برد.

در نینجا تریدر 8 گزینه Tick replay data، را هنگام باز کردن یک چارت ساده کندل استیک از بخش Data Series، انتخاب کنید. همان نماد معاملاتی فیوچرز را، چارت آن را در متاتریدر بروکر خود نیز باز کنید. نتیجه مقایسه بسیار جالب خواهد بود!

مهم ترین دسترسی ما که در دیتای لول1 فارکس امکان پذیر نیست، حجم واقعی و زنده معاملات و اوردر های معامله گران در دیتای لول 2 با NT8 است، که میتوان با اطمینان خاطر بیشتری پوزیشن گیری کرد.

ما با بررسی حجم معاملات و سفارشات فیوچرز توسط ادونز و اندیکاتور volume، نینجا تریدر 8 میتوانیم نقاط مهم قیمتی برای ورود به پوزیشن long یا short به راحتی تشخیص دهیم.

ما با بررسی اندیکاتور حجم معاملات و سفارشات، ادونز تایم اند سلز لیست، ولوم پروفایل و اوردر بوک که به کمک دیتای لول 2 در نینجا تریدر 8 در اختیار ما بصورت رایگان قرار می گیرد، میتوانیم جزوه گروه معامله گران موفق بشویم و دلایل اصلی چرخش مارکت را با سیستم ترید ولوم تریدینگ بخوبی درک کنیم.

هر چند نمیتوان با سرمایه کم در بروکر های STP و ECN افتتاح حساب انجام داد تا به دیتای قابل اعتماد فارکس دسترسی داشت.این شکاف توسط سیستم معاملاتی ولوم تریدینگ با دیتای لول 2 در نینجا تریدر برطرف خواهد شد.

امیدوارم گامی در جهت حرفه ای شدن علاقه مندان به بازار مالی بخصوص فارکس و فیوچرز برداشته باشیم. لطفا نظرات خود را برای ما در پایین همین پست ارسال بفرمایید. تشکر :)

شاخص‌های بازار سهام، نماگر اقتصادی سرمایه‌گذاران

در بازارهای مالی بین المللی شاخص های بازار سهام همواره به عنوان یک نماگر اقتصادی از وضعیت موجود و چشم‌انداز سرمایه‌گذاران از آینده اقتصادی تلقی می‌شود.

به گزارش پایگاه خبری تحلیلی رادار اقتصاد به نقل از ایرنا؛ در بین بازارهای مالی بین المللی امروزه بازار بورس ایالات متحده بیش از هر بازار دیگری عمق داشته و میزبان شرکت های بزرگ و پر اهمیت از سراسر دنیاست که موجب شده است تا وضعیت شاخص های سهامی این بازار به عنوان یک چشم انداز کلی از وضعیت اقتصادی دنیا به حساب آید.

شرکت های فعال در حوزه امور مالی در ایالات متحده اقدام به معماری شاخص های سهامی کرده اند تا بتوانند با انتشار اوراق این شاخص ها و جلب نظر سرمایه گذاران به خرید شاخص به جای سهام به صورت جداگانه جریان سرمایه را به سمت اوراق منتشر شده توسط خود هدایت کنند.

از بین شاخص های سهامی بازار آمریکا همواره سه شاخص از اهمیت بالایی برخوردار است که در بین این سه شاخص، شاخص S&P۵۰۰ معروف به ۵۰۰ شرکت برتر بیش از دو شاخص نزدک و داجونز نمایانگر وضعیت کلی اقتصاد است، زیرا این شاخص بر خلاف دو گزینه دیگر که بیشتر از شرکت های صنعتی و فناوری تشکیل شده اند، از ترکیب ارزش ۵۰۰ شرکت برتر در حوزه های گوناگون بنیان گذاری شده است.

چنانچه به گذشته شاخص S&P۵۰۰ نگاهی بیاندازیم اطلاعات ارزشمندی را در مورد اقتصاد و تاثیر پدیده های اقتصادی و سیاسی بر ارزش بازار سهام به دست میاوریم، چنانکه وقتی نمودار ۱۰ سال گذشته این شاخص را بررسی می کنیم به وضوح می توانیم تاثیر وضعیت اقتصاد کلان در سطح بین المللی را بر بازار سهام با جزئیات فراوان مشاهده کنیم.

به طور مثال پس از بحران موسسات مالی در بین سال های ۲۰۰۷-۲۰۰۸ و ورشکستگی موسسات بزرگ مالی که گاهی بسیاری از آنها بیش از صد سال قدمت داشتند، میتوان شاهد یک وضعیت نزولی به مدت دو سال و از دست دادن بیش از ۵۵ درصد از ارزش بازار سهام در این مدت بود که نشانگر یک رکود اقتصادی کم سابقه در نظام اقتصادی ایالات متحده به شما می آید.

نکته ای که در این مقاله تلاش شده است تا بیشتر به آن بپردازیم تحلیل و بررسی وضعیت کنونی و تلاش برای ادراک بهتر وضعیت بازارهای مالی بین المللی است.

پس از ریزش سنگین بازارهای مالی در سال ۲۰۰۸ یک روند بلند مدت صعودی به مدت نزدیک به ۱۰ سال شکل گرفت و شاخص S&P۵۰۰ در این مدت رشد قابل توجهی را به ثبت رسانده و تقریباً به ۵ برابر ارزش خود در بهار ۲۰۰۹ رسیده است، در این مدت به جز سه بار یکی در زمان اوج گیری جنگ تجاری ایالات متحده با چین، بار دوم با افزایش نرخ بهره توسط فدرال رزرو آمریکا و سومین بار در زمان قرنطینه های سراسری این شاخص با کاهش قابل توجهی مواجه نشده و توانست یک شیب رشد مستمر را فرای تمام تغییر و تحولات این سال های پر حادثه حفظ کند.

از سال ۲۰۱۸ نحوه رشد شاخص با گذشته تفاوت قابل توجهی دارد و با نیم نگاهی به نمودار تکانه قیمت (RSI) که به زبان ساده نشانه قدرت حرکت قیمت نسبت به گذشته است می توان متوجه شد که گرچه بازار سهام همواره رشد کرده و در اوج ارزش تاریخی خود قرار دارد، اما هیجانات و نوسانات متعددی که به خاطر سیاست های تهاجمی دونالد ترامپ رئیس جمهور امریکا در این سال ها به وجود آمده است، اطمینان از رشد مستمر شاخص در آینده با شک و شبهه مواجه است.

همانطور که روی نمودار مشاهده می کنید، چند سالی است که بارها ارزش این شاخص به عنوان آموزش استراتژی هج فاند نماگر بازار سهام تلاش داشته تا با شکستن خط روند بلند مدت که از سال ۲۰۱۱ به بعد در نقش یک مقاومت قیمتی عمل کرده به رشد بیشتری دست پیدا کند اما همواره در شکستن این خط روند ناکام بوده است.

در این بین برای درک بهتر وضعیت این شاخص بهتر است نگاهی به بزرگترین نوسانی که در آموزش استراتژی هج فاند بازار پس از بحران ۲۰۰۸ رخ داده است بپردازیم، پس از همه گیری کرونا و مجبور شدن کشورها به قرنطینه سراسری و در نتیجه موج شدید وقفه در چرخه پرداخت بدهی، همچنین افزایش افسار گسیخته معضلات اقتصادی منتج از آن مانند بیکاری باعث ریزش بیش از ۳۵ درصدی شاخص S&P۵۰۰ همزمان با افزایش نگرانی ها از زمان اتمام قرنطینه و یا زمان ارائه واکسن این بیماری شد.

در مدت کوتاهی بانک های مرکزی از جمله فدرال رزرو آمریکا تلاش کردند تا با تزریق نقدینگی به جبران این ضایعه بپردازند و در نهایت با انتشار بی سابقه نقدینگی و سیاست های حمایتی توانستند بازار سهام را از ریزش های بیشتر و ورشکستگی شرکت های بزرگی همچون شرکت های هواپیمایی و حمل و نقل نجات دهند، به طوریکه طبق آخرین آمار منتشر شده از صندوق بین المللی پول بیش از ۲۰ درصد نقدینگی موجود در چرخه های اقتصادی در سال ۲۰۲۰ به وجود آمده است.

در نهایت این تزریق عظیم نقدینگی موجب رشد دوباره شاخص S&P۵۰۰ و ثبت سقف های جدید قیمت شد تا در نهایت در هفته های گذشته شاخص ۵۰۰ شرکت برتر به مقاومت تاریخی خود نزدیک گردد.

وقتی که به نمودار سال ۲۰۲۰ شاخص S&P۵۰۰ نگاه می کنیم، متوجه میشویم که چاپ افسار گسیخته نقدینگی و سیاست های حمایتی فدرال رزرو مانند خرید سهام که در تاریخ بسیار کم سابقه بوده است، علاوه بر نجات این شاخص از ریزش بیشتر و ورشکستگی اقتصادی تعدادی از ۵۰۰ شرکت برتر دنیا، موجب شکسته شدن جزئی روند بلند مدت ۱۰ ساله قیمت در این نمودار شده است.

نخستین بار در ابتدای ماه سپتامبر که با اینکه قیمت این مقاومت بلند مدت را شکست نتوانست خود را فرای این مقاومت تثبیت کند و دومین بار دو روز پس از انتخابات ریاست جمهوری آمریکا وقتی که شرکت فایزر اعلام به اختراع واکسنی با نرخ موفقیت بیش از ۹۰ درصد کرد و بازار با رشد قابل توجهی در همان روز و افزایش خوشبینی سرمایه گذاران توانست گامی فراتر بگذارد، اما هم زمان در روزهای بعد با اعتراض دونالد ترامپ به نتایج انتخابات و ادعای تقلب از سمت وی در انتخابات ایالات متحده بازار دوباره دچار شک شده و مدتی است که قیمت تلاش می کند تا بتواند علاوه بر گذر از مقاومت بلند مدت خود، جایگاه رفیع تری یافته و خود را در بالای خط روند تثبیت کند.

از آنجا که شکست قاطع خط مقاومت و تثبیت قیمت فراتر از آن یک سیگنال به عنوان شروع شدن فاز جدید صعود برای فعالان بازارهای مالی و سرمایه گذاران به حساب می آید، اکنون که مدتی است قیمت در یک ناحیه مقاومتی بالاتر از خط روند مقاومتی برای تثبیت خود تلاش میکند، وجود فاکتور های ریسک از نوع سیاسی و اقتصادی در دنیای بین المللی همزمان با رسیدن قیمت به این جایگاه ویژه دچار سردرگمی سرمایه گذاران شده است و موجب شده است تا سه فاکتور ریسک بالقوه در تناقض با چهار عاملی که به بازار پتانسیل رشد می دهد باعث یک دوگانگی و نیاز به صبر بیشتر در روند تصمیم گیری سرمایه گذاران شود.

نخستین فاکتور ریسک که بیشتر نگاه به تحولات سیاسی و حواشی انتخابات آمریکا دارد، منتظر مشخص شدن فرجام شکایت دونالد ترامپ در دادگاه های آمریکا بر علیه کمپین تبلیغاتی جو بایدن است و سرمایه گذاران در این وضعیت نگران ریسک هایی همچون موفقیت ترامپ در اثبات تقلب یا فراتر از آن درگیری هواداران دو کاندیدا در خیابان های آمریک هستند.

با توجه به اینکه از یک ماه مانده به انتخابات به دلیل فعالیت های مشکوک گروهک های مسلح همچون آنتیفا در ایالات متحده، در بسیاری از ایالت ها دولت اقدام به جمع آوری اسلحه های سنگین و اتوماتیک از فروشگاه ها کرده بود، احتمال وقوع یک درگیری تمام عیار در آمریکا موجب آن شده است که به رغم سرازیر شدن سیل نقدینگی توسط فدرال رزرو در بازار سهام همچنان رشد قیمت شاخص های سهامی نتواند از حمایت لازم و کافی سرمایه گذاران نهادی برخوردار شود.

دومین فاکتور ریسک بحث اتمام محدودیت های کرونا و بازگشت کسب و کارها به وضعیت عادی است، با وجود گذشت بیش از یک سال از شروع این بیماری، همچنان بسیاری از بخش های خدماتی تعطیل بوده یا حجم مشتریانشان به شدت کاهش یافته است، با توجه به اینکه امید کسب و کارها به بازگشت وضعیت عادی معطوف به واکسیناسیون عمومی و ایجاد ایمنی جمعی است، بررسی وضعیت واکسن های موجود، دریافت مجوزات مورد نیاز پس از اثبات تاثیر گذاری به سازمان های نظارتی، تامین زیرساخت های حمل و نقل و نگهداری، مدت زمان مورد نیاز برای تولید تعداد دوز کافی و در نهایت ایجاد اعتماد و مقبولیت اجتماعی برای قبول به دریافت واکسن توسط مردم موضوعات پر مجادله ای است که موجب شک در آینده وضعیت اقتصادی و اتمام محدودیت هاست که در نهایت باز هم مانند اولین فاکتوری که مطرح شد، موجب عدم حمایت سرمایه گذاران نهادی از بازار سهام است.

اما آخرین فاکتور ریسکی که از اهمیت بالایی همچون دو مورد قبل برخوردار است، بحث رفتارهای نگران کننده سرمایه گذاران بزرگ و معروف دنیا مانند وارن بافت، بیل آکمن، ری دالیو و … است که نشان از افزایش نقدینگی آنها در این وضعیت به جای خرید سهام در بازار آمریکا دارد.

به طور مثال در چند ماه گذشته وارن بافت اقدام به انتقال قسمتی از دارایی هج فاند تحت مدیریتش برای سرمایه گذاری در شرکت های خاور دور شد؛ یا در هفته گذشته ری دالیو، مدیر یکی از هج فاند بزرگ آمریکا اعلام به افتتاح دفتر خانوادگی خود و انتقال دارایی های شخصی و خانوادگی به سنگاپور کرد، اینها در کنار تشکیل بزرگترین اتحادیه تجاری دنیا توسط چین، موضوعاتی است که شاید نفوذ اندک قیمت به بالای خط روند ۱۰ ساله را با معنی جدی تری مواجه کند و می تواند نشانگر خالی کردن سبد های سهامی توسط سرمایه داران بزرگ دنیا و نهاد های بزرگ مالی با انتقال مالکیت دارایی ها به خریداران و سرمایه گذاران خرد در قبل از شروع احتمالی حادثه ای بزرگ باشد.

اما باز هم در قبال همه ریسک های مطرح شده نباید فراموش کرد که بازار آمریکا به عنوان بزرگترین بازار مالی جهان دارای ساختاریست که با کمک چهار عنصر مهم و تعیین کننده از جمله حمایت نهادهای حاکمیت پول و بدهی، شرکت های پیشرو و بزرگ در حوزه تکنولوژی، تورم شدید پولی در سال گذشته و در نهایت قدرت برتر رسانه ای بزرگان وال استریت؛ دارای پتانسیل رشد بسیاری است و حتی این بار شاید بر خلاف دفعات قبل که با ریسک های اساسی مواجه شده است، بتواند بر معضلات حاصل از حوادث احتمالی پیش رو فائق بیاید.

علاوه بر اینکه نباید سناریوی موفقیت سیاستمداران این کشور را در پیشگیری از این بحران ها نادیده گرفت بلکه می تواو با توجه به سه ریسک فاکتور موجود میتوان رشد شاخص S&P۵۰۰ را تا ارزش ۳۸۵۵ و در بیشترین مقدار ممکن با این شرایط اقتصادی نهایتاً ۴۱۴۴ دلار محتمل دانست.

در انتها با توجه به این موضوعات و بررسی وضعیت تکنیکال نمودار S&P۵۰۰، اکنون خرید سهام در بازار آمریکا شاید برای مدتی با سود مواجه شود و بازار باز آموزش استراتژی هج فاند هم بتواند مقدار بیشتری رشد کند اما نادیده گرفتن ریسک های نهفته که در وسعیت فعلی به بیشینه خود در سال های گذشته رسیده است بسیار خطرناک است و بنا به همین موضوع فعالان بازارهای مالی منتظر روشن شدن وضعیت سیاسی و اقتصادی پساکرونا هستند تا بتوانند سیاست های سرمایه گذاری خود را اصلاح کرده یا ارتقا دهند.